長江商報消息 ●長江商報記者 潘瑞冬

芯片設計企業兆易創新（603986.SH）擬聯合合肥國資收購芯片企業。

11月5日晚間，兆易創新披露公告稱，公司擬與合肥石溪兆易創智創業投資基金合伙企業（有限合伙）（下稱“石溪資本”）、合肥國有資本創業投資有限公司（下稱“合肥國投”）、合肥國正多澤產業投資合伙企業（有限合伙）（下稱“合肥產投”）共同以現金方式收購蘇州賽芯電子科技股份有限公司（下稱“蘇州賽芯”）70%的股份。

本次交易作價5.81億元，標的公司評估增值率289.48%。交易完成后，兆易創新將成為蘇州賽芯的控股股東。

長江商報記者注意到，蘇州賽芯是一家集成電路設計企業，曾闖關科創板IPO。從業績來看，2023年以及2024年上半年，標的公司實現凈利潤分別約為3494.58萬元、3492.1萬元。

交易增值率289.48%

根據交易公告，兆易創新擬與石溪資本、合肥國投、合肥產投共同以現金方式收購蘇州賽芯70%的股份。此次交易完成后，兆易創新直接持有蘇州賽芯38.07%股權，石溪資本、合肥國投和合肥產投分別持有蘇州賽芯12.05%、18.07%和1.81%股權。石溪資本是公司關聯方。

由于石溪資本將其持有的全部蘇州賽芯股權所享有的表決權、提名和提案權等除收益權和處分權以外的全部股東權利不可撤銷地委托給兆易創新行使，同時，兆易創新擬與合肥國投、合肥產投簽署《一致行動協議》，因此，本次交易完成后，兆易創新將成為蘇州賽芯的控股股東。

此次交易是一次溢價交易。根據公告，蘇州賽芯在評估基準日的股東全部權益賬面價值約為2.13億元，評估價值約為8.31億元，評估增值約6.18億元，增值率289.48%。

本次交易中，蘇州賽芯70%股權的交易價格確定為5.81億元。其中，兆易創新擬現金出資3.16億元，石溪資本擬出資1億元，合肥國投、合肥產投分別出資1.5億元、1500萬元。

蘇州賽芯是一家專業的集成電路設計企業，主營業務為鋰電池保護芯片、電源管理芯片等模擬芯片的研發、設計及銷售。

蘇州賽芯曾有過一段IPO未果經歷。上交所官網顯示，蘇州賽芯科創板IPO于2022年6月28日獲得受理，當年7月17日進入問詢階段。彼時，蘇州賽芯曾計劃募集資金約6.23億元，用于鋰電保護芯片產品研發及產業化項目等。

不過，排隊近一年時間，蘇州賽芯撤單，在2023年4月27日IPO終止。業績方面，2023年以及2024年上半年，蘇州賽芯實現凈利潤分別約為3494.58萬元、3492.1萬元，今年上半年的凈利潤接近去年全年。

對于此次收購，兆易創新表示，公司可進一步增強模擬團隊實力，提升電池管理相關技術儲備，繼續擴充相關產品線，開拓新的市場，有助于支撐公司模擬業務在銷售規模、產品深度和廣度等方面的長遠發展。

市場變化擬調整募投項目

近年來，由于半導體行業低迷，行業企業經營普遍承壓，兆易創新也不例外。2022年和2023年，公司營業收入及凈利潤連續兩年雙降。

進入2024年，受益于全球存儲產業顯著復蘇，產業鏈整體回暖，兆易創新的經營業績改善。今年前三季度，兆易創新實現營業收入和歸母凈利潤分別為56.5億元、8.32億元，同比增長28.56%、91.87%。

今年上半年，公司自研DRAM產品組合持續豐富且市場拓展效果明顯，帶動產品出貨量較快增長。存儲芯片業務實現營業收入26億元，占公司總營收的比例為72%，同比增長29.41%，成為拉動業績增長的主要力量。

值得一提的是，由于DRAM產品市場需求變化、產品技術迭代變化、公司產品戰略等因素，兆易創新擬調整募投項目。

11月5日晚間，兆易創新發布公告稱，根據對產品市場周期的最新研判，目前LPDDR3產品在小容量市場或將面臨市場收縮，公司擬對原有項目進行產品規劃調整，從原有項目開發四種產品DDR3、DDR4、LPDDR3和LPDDR4調整為DDR3、DDR4、LPDDR4和LPDDR5。

由于項目所需設備的國產化率有所提升等原因，設備購置費有所下降，項目總投資金額由39.92億元減少至35.71億元，擬投入募集資金金額由33.2億元減少至28.24億元。

與此同時，兆易創新使用募集資金7.06億元投入新增募投項目“汽車電子芯片研發及產業化項目”擬開發汽車MCU芯片，完善汽車MCU產品布局，提升高端MCU產品研發能力。

此外，兆易創新還計劃使用2.02億元募集資金永久補充流動資金。

責編：ZB